Machina IPO pracuje na pełnych obrotach. Po udanym drugim kwartale, w środę na giełdowym parkiecie zawitała spółka Dun & Bradstreet (NYSE:DNB), przeprowadzając bardzo udaną 'miliardową' ofertę publiczną.
Dun & Bradstreet świadczy usługi informatyczne oraz analityki danych dla przedsiębiorców na całym świecie. Firma z Short Hills w stanie New Jersey, została założona w celu zapewnienia szeroko rozumianych informacji biznesowych. Innymi słowy jest bazą danych z pulą 360 milionów firm z całego świata, w której można prześwietlić potencjalnego kontrahenta, w tym takie informacje jak jak wielkość firmy, finanse, wypłacalność, zgodność z prawem i przepisami oraz podstawowe dane na temat kluczowych rynków. Wszystko po to, aby pomóc innym firmom w ich działalności badawczej. Z usług firmy korzysta ponad 135 000 klientów z całego świata, w tym 90% z listy Fortune 500 i 60% z listy Global 500.
Dun & Bradstreet, którego historia sięga aż 1841 roku, powrócił po reorganizacyjnej przerwie (gdy został wykupiony w 2019 roku przez konsorcjum inwestorów) na rynek giełdowy z pierwszą ofertą publiczną, dzięki której pozyskano aż 1,7 miliarda USD, co stanowi około 30% więcej niż pierwotnie planowano. Ponieważ oferta cieszyła się dużym zainteresowaniem, ostatecznie spółka zaoferowała do sprzedaży 78,3 mln akcji po 22 USD. Wcześniej oferowano 65,75 mln akcji w przedziale cenowym od 19 do 21 USD.
Notowania pierwszego dnia wzrosły o 15,2%, zamykając kurs po cenie 25,35 USD.
Firma działa na globalnym rynku informacji biznesowych, którego głównymi czynnikami wzrostu są rosnące potrzeby firm rożnej wielkości w zakresie pozyskiwania wyselekcjonowanych danych o potencjalnych kontrahentach i nowych rynkach. Analitycy oceniają, że trendy sprzedaży informacji przez zintegrowaną platformę w chmurze będą umiarkowanie rosły w kolejnych latach, co stanowi dobrą perspektywę dla firmy.
Głównym konkurentem DNB jest notowany na giełdzie Equifax (NYSE:EFX) i może stanowić punkt odniesienia dla wyceny i parametrów fundamentalnych.
Wyniki finansowe firmy pokazują, że przychody spadły w 2019 r., a następnie wzrosły ponownie w pierwszym kwartale 2020 r., co wskazuje, że firma wróciła na właściwe tory. Dun & Bradstreet odnotował przychody w pierwszym kwartale w wysokości 395,3 mln USD, uzyskując dochód netto 41,5 mln USD.
Środki pozyskane z IPO zostaną wykorzystane na wykup części lub wszystkich akcji uprzywilejowanych serii A, które zostały wyemitowane na początku 2019 r., w celu sfinansowania przejęcia spółki na własność. Reszta wpływów ma być przeznaczona na kapitał obrotowy i inne cele korporacyjne.
Biorąc pod uwagę silne wsparcie prywatnych inwestorów, tempo wzrostu, perspektywy branży i niedawną reorganizację, warto przyjrzeć się działalności Dun & Bradstreet bliżej. Dopisuję do listy obserwowanych.