Ostatni tydzień na rynku debiutów giełdowych był udany tylko w połowie, biorąc jednak pod uwagę rozmiar pierwszych ofert publicznych firm, które ostatecznie nie weszły na giełdę, sytuacja na rynku dla nowych emisji nadal wygląda dobrze. Dwie spółki biotechnologiczne, którym udało się przeprowadzić wycenę były pierwszymi debiutantami z sektora biotechnologicznego od ponad miesiąca. W przypadku obu spółek duża część akcji została zakupiona przez ich pracowników, tzn. mieliśmy do czynienia z insider buying.
Intellia Therapeutics (NASDAQ: NTLA) zdecydowanie miała dobry start, udało jej się pozyskać 108 mln USD. Spółce udało się wprowadzić do obrotu 6 mln akcji (a zatem o 1 mln więcej niż się spodziewano) po 18 USD za akcję, czyli po cenie z wyższego krańca przedziału. Jej pierwszy dzień na giełdzie był niezwykle udany - spółka zanotowała na zamknięciu wzrost o 23%. Intellia podobnie jak Editas Medicine (NASDAQ: EDIT) korzysta z technologii CRISPR/Cas9, znajduje się jednak dopiero na etapie badań przedklinicznych. Te dwie spółki rywalizują również o kluczowe patenty, co prawdopodobnie zakończy się podziałem praw do własności intelektualnej. Insiderzy nabyli około 42% akcji spółki.
Spring Bank Pharmaceuticals (NASDAQ: SBPH) również udało się przeprowadzić pierwszą ofertę publiczną, notowania jego akcji w czasie pierwszego dnia na giełdzie nie były jednak tak dobre jak w przypadku NTLA. Po tym, jak Spring Mank przełożył swój debiut giełdowy z marca, udało mu się pozyskać 11 mln USD po wprowadzeniu do obrotu 920 tys. akcji po 12 USD, a zatem po cenie z niższego krańca przedziału. Dokonując wyceny po cenie emisyjnej, spółka ma kapitalizację rynkową w wysokości 88 mln USD, chociaż początkowa wycena sięgnęła 132 mln USD. Insiderzy nabyli co najmniej 55% wszystkich akcji wprowadzonych do obrotu.
Oncobiologics (NYSE: ONS), spółka zajmująca się produkcją leków biopodobnych, wśród których największą popularnością cieszą się Humira i Avastin, miała zostać w tym tygodniu wyceniona na 60 mln USD. Pierwsza oferta publiczna, która nie doszła do skutku, może zostać przeprowadzona praktycznie w każdym momencie. Spółka o niewielkiej kapitalizacji rynkowej, Cancer Prevention Pharmaceuticals (NASDAQ: CPP), która zajmuje się opracowywaniem nowych metod leczenia raka jelita grubego, miała przeprowadzić pierwszą ofertę publiczną wycenianą na 25 mln USD. Podobnie jak w przypadku Oncobiologics może ona dojść do skutku w każdej chwili.
Czterej nowi debiutanci, którym warto się przyjrzeć:
SiteOne Landscape Supply (NASDAQ: SITE), największy krajowy dystrybutor środków do zagospodarowania krajobrazu w Stanach Zjednoczonych i Kanadzie, ustalił warunki oferty, w ramach której ma pozyskać 210 mln USD. Producent sprzętu dla optycznych sieci światłowodowych Acacia Communications (NASDAQ: ACIA) planuje pozyskać 99 mln USD. Biotech Viamet Pharmaceuticals (NASDAQ: VMET), spółka zajmująca się tworzeniem terapii proteinowych opierających się na wiązaniu metali, stosowanych w leczeniu chorób grzybiczych, chciałaby pozyskać finansowanie w wysokości 86 mln USD. Natomiast PhaseRx (NASDAQ: PZRX), spółka zajmująca się opracowywaniem metod leczenia wrodzonych niedoborów enzymów w wątrobie, planuje pozyskać 22 mln USD.